Predicción de la Volatilidad de los Precios del Petróleo Mexicano: CGARCH Asimétrico con Distribuciones Normal y Laplace

Predicción de la Volatilidad de los Precios del Petróleo Mexicano: CGARCH Asimétrico con Distribuciones Normal y Laplace

Predicting Price Volatility of Mexican Petroleum: Asymmetric CGARCH with Normal and Laplace Distributions Resumen Uno  de  los  problemas asociados con  las exportaciones petroleras es la volatilidad de sus precios cuyo comportamiento se ha caracterizado por grand...

Full description

Saved in:
Bibliographic Details
Main Author: Gutiérrez, Raúl de Jesús
Format: Online
Language:spa
Published: ACACIA A.C. 2018
Online Access:https://cienciasadmvastyp.uat.edu.mx/index.php/ACACIA/article/view/15
Tags: Add Tag
No Tags, Be the first to tag this record!
id oai:ojs2.cienciasadmvastyp.uat.edu.mx:article-15
record_format ojs
spelling oai:ojs2.cienciasadmvastyp.uat.edu.mx:article-152018-10-01T22:51:22Z Predicción de la Volatilidad de los Precios del Petróleo Mexicano: CGARCH Asimétrico con Distribuciones Normal y Laplace Gutiérrez, Raúl de Jesús Predicting Price Volatility of Mexican Petroleum: Asymmetric CGARCH with Normal and Laplace Distributions Resumen Uno  de  los  problemas asociados con  las exportaciones petroleras es la volatilidad de sus precios cuyo comportamiento se ha caracterizado por grandes desplomes en las últimas décadas. Este comportamiento se ha convertido en un crucial factor determinando la inestabilidad y falta de crecimiento económico de países emergentes cuyos  ingresos  dependen  sustancialmente de sus ingresos petroleros. Este es el caso de México. Este trabajo predice la volatilidad de de los rendimientos de los precios de los petróleos mexicanos de exportación Maya e Istmo aplicando un modelo GARCH extendido y dos supuestos de distribución condicional durante el perído1989 a 2012. Los resultados se someten a la prueba estadística de Diebold-Mariano. Abstract One of the problems  associated with oil exports is  the   price   volatility, whose   behavior   was characterized by large crashes  in recent decades. This behavior has  become a crucial factor determining the instability and  lack of economic growth in emerging countries whose incomes are substantially dependent on its oil revenues.  This is the case  of Mexico. This work predicts volatility of returns of prices of Mexican export petroleum Maya and  Istmo applying an extended  GARCH and two cases of conditional distribution during the period 1989 to 2012.  The results were subjected to statistical Diebold-Mariano test. ACACIA A.C. 2018-09-19 info:eu-repo/semantics/article info:eu-repo/semantics/publishedVersion Artículo revisado por pares application/pdf text/html https://cienciasadmvastyp.uat.edu.mx/index.php/ACACIA/article/view/15 Ciencias Administrativas. Teoría y Praxis; Vol 11 No 1 (2015): ENERO - JUNIO Ciencias Administrativas. Teoría y Praxis; Vol. 11 Núm. 1 (2015): ENERO - JUNIO 2683-1465 2683-1457 spa https://cienciasadmvastyp.uat.edu.mx/index.php/ACACIA/article/view/15/12 https://cienciasadmvastyp.uat.edu.mx/index.php/ACACIA/article/view/15/164
institution CIENCIAS ADMINISTRATIVAS
collection OJS
language spa
format Online
author Gutiérrez, Raúl de Jesús
spellingShingle Gutiérrez, Raúl de Jesús
Predicción de la Volatilidad de los Precios del Petróleo Mexicano: CGARCH Asimétrico con Distribuciones Normal y Laplace
author_facet Gutiérrez, Raúl de Jesús
author_sort Gutiérrez, Raúl de Jesús
title Predicción de la Volatilidad de los Precios del Petróleo Mexicano: CGARCH Asimétrico con Distribuciones Normal y Laplace
title_short Predicción de la Volatilidad de los Precios del Petróleo Mexicano: CGARCH Asimétrico con Distribuciones Normal y Laplace
title_full Predicción de la Volatilidad de los Precios del Petróleo Mexicano: CGARCH Asimétrico con Distribuciones Normal y Laplace
title_fullStr Predicción de la Volatilidad de los Precios del Petróleo Mexicano: CGARCH Asimétrico con Distribuciones Normal y Laplace
title_full_unstemmed Predicción de la Volatilidad de los Precios del Petróleo Mexicano: CGARCH Asimétrico con Distribuciones Normal y Laplace
title_sort predicción de la volatilidad de los precios del petróleo mexicano: cgarch asimétrico con distribuciones normal y laplace
description Predicting Price Volatility of Mexican Petroleum: Asymmetric CGARCH with Normal and Laplace Distributions Resumen Uno  de  los  problemas asociados con  las exportaciones petroleras es la volatilidad de sus precios cuyo comportamiento se ha caracterizado por grandes desplomes en las últimas décadas. Este comportamiento se ha convertido en un crucial factor determinando la inestabilidad y falta de crecimiento económico de países emergentes cuyos  ingresos  dependen  sustancialmente de sus ingresos petroleros. Este es el caso de México. Este trabajo predice la volatilidad de de los rendimientos de los precios de los petróleos mexicanos de exportación Maya e Istmo aplicando un modelo GARCH extendido y dos supuestos de distribución condicional durante el perído1989 a 2012. Los resultados se someten a la prueba estadística de Diebold-Mariano. Abstract One of the problems  associated with oil exports is  the   price   volatility, whose   behavior   was characterized by large crashes  in recent decades. This behavior has  become a crucial factor determining the instability and  lack of economic growth in emerging countries whose incomes are substantially dependent on its oil revenues.  This is the case  of Mexico. This work predicts volatility of returns of prices of Mexican export petroleum Maya and  Istmo applying an extended  GARCH and two cases of conditional distribution during the period 1989 to 2012.  The results were subjected to statistical Diebold-Mariano test.
publisher ACACIA A.C.
publishDate 2018
url https://cienciasadmvastyp.uat.edu.mx/index.php/ACACIA/article/view/15
work_keys_str_mv AT gutierrezrauldejesus predicciondelavolatilidaddelospreciosdelpetroleomexicanocgarchasimetricocondistribucionesnormalylaplace
_version_ 1712116175396143104

Similar Items